اقرأ التقرير الكامل
يعد كل من Nasdaq-100® و S&P 500 من أكثر مؤشرات الأسهم شيوعًا في الولايات المتحدة. تم تخصيص مؤشر ناسداك 100 بشكل كبير نحو الصناعات ذات الأداء العالي مثل التكنولوجيا وتقدير المستهلك والرعاية الصحية ، والتي ساعدت مؤشر ناسداك 100 على التفوق على مؤشر S&P 500 بهامش كبير بين 31 ديسمبر 2007 و 30 سبتمبر 2022. أدناه هو مقارنة بين إجمالي العوائد السنوية – التي تعيد استثمار أرباح الأسهم – بين كل مؤشر. تفوق مؤشر Nasdaq-100 TR في أدائه على 11 من أصل 14 عامًا تقويميًا كاملًا في دراستنا ، مع أدنى حد من انخفاض الأداء بنسبة 1.20٪ في عام 2021. (على أساس السعر والعائد ، كان 2021 قريبًا من التعادل ، مع ناسداك -100 أداؤها ضعيف بنسبة 0.26٪ فقط).
الأداء التاريخي
على الرغم من التقلبات الإجمالية في السوق مؤخرًا ، حافظ مؤشر Nasdaq-100 TR على عوائد إجمالية تراكمية تقارب 2.2 ضعف ما كان عليه مؤشر S & P500 TR.
التقلب المتداول (سنة واحدة)
كان التقلب المتداول لمدة عام واحد (محسوبًا بأخذ الانحراف المعياري للعائدات اليومية ، سنويًا) لمؤشر ناسداك -100 مرتفعًا بشكل متواضع مقابل مؤشر S&P 500 ، بمتوسط أعلى بنسبة 2.43٪ فقط بين 31 ديسمبر 2009 و 30 سبتمبر 2022. كان الارتباط بين العوائد اليومية 93٪ – وهو أمر مثير للإعجاب نظرًا لتركيز مؤشر ناسداك 100 على التكنولوجيا.
أوزان الصناعة الحالية
يمكننا أن نرى اختلافات مهمة في انكشافات القطاع بين مؤشر ناسداك -100 وستاندرد آند بورز 500 اعتبارًا من 30 سبتمبر 2022. كما ذكرنا سابقًا ، ساعدت التخصيصات الضخمة لكل من التكنولوجيا وتقدير المستهلك في دفع مؤشر ناسداك 100 إلى العديد من: أعلى مستوياتها منذ جائحة Covid-19 ، كان آخرها منتصف نوفمبر 2021.
استنتاج
أنهى مؤشر ناسداك 100 الربع الثالث من عام 2022 بخسارة 32.35٪ منذ بداية العام مقارنة بخسارة S&P 500 البالغة 23.26٪ ، خلال فترة من التقلبات المتزايدة وضعف سوق الأسهم على نطاق واسع. على الرغم من الملحوظة ، فإن هذا الأداء الضعيف البالغ 910 نقطة أساس يتضاءل بالمقارنة مع الأداء المتفوق المذهل البالغ 3000 نقطة في الثانية لعام 2020 ، بالإضافة إلى اتجاه الأداء المتفوق الذي يعود تاريخه إلى عام 2009. تم تخصيص مؤشر ناسداك 100 بشكل كبير نحو الصناعات ذات الأداء العالي مثل التكنولوجيا ، تقديرية للمستهلك ، والرعاية الصحية. استمر اتجاه النمو طويل المدى للشركات في هذه الصناعات على الرغم من الاضطراب الاقتصادي الواسع النطاق من جائحة COVID-19 ، ولا يزال قوياً بشكل عام حتى في مواجهة ارتفاع التضخم وأسعار الفائدة. نظرًا للطريقة التي تؤثر بها التكنولوجيا على العالم وتجعل الشركات أكثر كفاءة ، هناك احتمال قوي بأن يستمر هذا الاتجاه في المستقبل على الرغم من الانقطاعات العرضية ، كما شهدنا مؤخرًا في الربع الأول من عام 2020 والربع الرابع من عام 2018.
إخلاء المسؤولية: Nasdaq® هي علامة تجارية مسجلة لشركة Nasdaq، Inc.. المعلومات الواردة أعلاه مقدمة لأغراض إعلامية وتعليمية فقط ، ولا يجب تفسير أي شيء وارد هنا على أنه نصيحة استثمارية ، إما نيابة عن ورقة مالية معينة أو استراتيجية استثمار شاملة. لا تقدم شركة Nasdaq، Inc. ولا أي من الشركات التابعة لها أي توصية لشراء أو بيع أي ورقة مالية أو أي تمثيل حول الوضع المالي لأي شركة. البيانات المتعلقة بالشركات المدرجة في بورصة ناسداك أو المؤشرات المملوكة لناسداك ليست ضمانات للأداء المستقبلي. قد تختلف النتائج الفعلية ماديًا عن تلك الصريحة أو الضمنية. الأداء السابق ليس مؤشرا على النتائج المستقبلية. يجب على المستثمرين اتخاذ إجراءات العناية الواجبة الخاصة بهم وتقييم الشركات بعناية قبل الاستثمار. ينصح بشدة المشورة من محترف الأوراق المالية.
